Fluxo de caixa não é lucro — e confundir os dois custa caro
Entradas e saídas explicam liquidez; proveitos e custos explicam o resultado económico.
AUTORLaurindo Maurício IsabelContabilista Certificado pela OCPCAUma empresa pode apresentar lucro e ainda assim enfrentar falta de dinheiro. Também pode receber muito num mês sem que todo o valor represente proveito desse período.
O fluxo de caixa acompanha recebimentos e pagamentos. A Demonstração de Resultados acompanha proveitos e custos segundo a ocorrência económica, respeitando os critérios contabilísticos aplicáveis.
Uma venda a prazo pode aumentar o resultado antes de o dinheiro entrar. Da mesma forma, o pagamento de uma dívida antiga reduz o caixa sem representar um custo do mês actual.
Por isso, decisões sobre pagamentos, investimentos e financiamento não devem utilizar apenas o resultado nem apenas o saldo bancário.
A análise conjunta deve responder a três perguntas: a actividade é rentável, existe liquidez para os compromissos imediatos e a previsão mostra capacidade para os próximos vencimentos?
O módulo Minhas Finanças aproxima estas leituras para apoiar a gestão, mas não substitui a preparação e validação da contabilidade oficial.
Fontes e referências
- Conselho Nacional de Normalização Contabilística — Decreto n.º 82/01, Plano Geral de Contabilidade
- IFRS Foundation — IAS 7 Statement of Cash Flows
- IFRS Foundation — IAS 1 Presentation of Financial Statements
A legislação e as orientações oficiais podem ser actualizadas. Confirme sempre a versão em vigor e a situação concreta da empresa.